在承销商的证券承销方式中,承销商要承担销售和价格的全部风险的方式是(  )。

题目
单选题
在承销商的证券承销方式中,承销商要承担销售和价格的全部风险的方式是(  )。
A

代销

B

余额包销

C

尽力推销

D

包销

参考答案和解析
正确答案: A
解析:
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第1题:

证券包销是指( )。 A.证券承销商将发行人的证券按照协议全部购人的承销方式 B.证券承销商在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购人的承销方式 C.证券承销商将发行人的证券先按照市场价格全部购入,在承销期结束时将售后剩余证券全部退回的承销方式 D.证券承销商将发行人的证券按照协议全部购入,或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式


正确答案:D
考点:熟悉证券承销制度。见教材第六章第一节,P202。

第2题:

下列对证券承销的描述,不正确的是( )。

A.证券公司作为承销商有三种承销方式:包销、代销和备用包销

B.承销商能够在包销证券中赚取买卖差价,但也承担了股票价格下跌的全部风险

C.代销指承销商许诺尽可能多地销售股票,并且保证能够完成预定最低的销售额

D.我国目前股票发行一般采用余额包销的方式


参考答案:C
解析:代销,即“尽力销售”,是承销商许诺尽可能多地销售股票,但不能保证完成预定销售额,在按承销期内未出售的股票可以退回给发行人,承销商不承担风险。

第3题:

( )是指由承销商先全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,由承销商承担全部风险的承销方式.

A.比例包销

B.代销

C.全额包销

D.余额包销


正确答案:C
44.C【解析】全额包销是由承销商先全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,由承销商承担全部风险;余额包销是指当投资者实际认购总额低于预定发行额时,未出售的证券由承销商负责认购,并在约定时间向发行人支付全部证券款项。

第4题:

()是指由承销商先全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,由承销商承担全部风险的承销方式。

A:比例包销
B:代销
C:全额包销
D:余额包销

答案:C
解析:
全额包销是由承销商先全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,由承销商承担全部风险;余额包销是指当投资者实际认购总额低于预定发行额时,未出售的证券由承销商负责认购,并在约定时间向发行人支付全部证券款项。

第5题:

余额包销,是指由承销商先全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,由承销商承担全部风险的承销方式。 ( )


正确答案:×

第6题:

全额包销是指由承销商全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,同时承销商无需承担全部风险的承销方式。 ( )


正确答案:×
全额包销是指由承销商全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,由承销商承担全部风险的承销方式。

第7题:

采用包销的方式,当实际招募额达不到预定发行额时,剩余部分由承销商全部承购下来,并由承销商承担股票发行风险。


正确答案:×

第8题:

采用代销这种承销方式,承销商要承担销售和价格的全部风险。()

此题为判断题(对,错)。


参考答案:错误

第9题:

投资银行在进行股票承销的时候,不同的承销方式中投资银行承担不同的责任和风险。在以下承销方式中,承销商承担销售和价格全部风险的是()。

A:包销
B:尽力推销
C:代销
D:余额包销

答案:A
解析:
包销即投资银行按议定价格直接从发行者手中购进将要发行的全部证券,然后再出售给投资者。投资银行必须在指定的期限内,将包销证券所筹集的资金交付给发行人。采用这种销售方式,承销商要承担销售和价格的全部风险,如果证券没有全部销售出去,承销商只能自己“吃进”。

第10题:

下列说法中,正确的是( )。
A.证券包销是指证券公司代发行人发售证券,在承销期结束后,将未售出的证券全部退还 给发行人的承销方式
B.全额包销是指由承销商先全额购买发行人该次发行的证券,再向投资者发售,由承销商 承担全部风险的承销方式
C.余额包销是指证券承销商在承销期结束后将售后剩余证券全部自行购入的承销方式
D.根据《中华人民共和国证券法》的规定,向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币 5 000万元的,应当由承销团承销


答案:B,D
解析:
证券包销是指证券承销商将发行人 的证券按照协议全部购人,或者在承销期结束时 将售后剩余证券全部自行购人的承销方式。包销 可分为全额包销和余额包销两种:(1)全额包销, 是指由承销商先全额购买发行人该次发行的证 券,再向投资者发售,由承销商承担全部风险的承 销方式;(2)余额包销,是指承销商按照规定的发 行额和发行条件,在约定的期限内向投资者发售 证券,到销售截止日,如投资者实际认购总额低于 预定发行总额,未售出的证券由承销商负责认购; 并按约定时间向发行人支付全部证券款项的承销 方式。而代销是指承销商代发行人发售证券,在 承销期结束时,将未售出的证券全部退还给发行 人的承销方式。

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